1、中信证券报告称,7月存在约8000亿元的流动性缺口,央行有可能通过降准投放流动性,但也不排除采取公开市场操作或者再贷款的方式提供支持。对于债市而言,政府债集中供给可能会对债市形成一定压力,但考虑到机构欠配以及央行支持性的货币政策立场,我们认为长债和超长债利率维持低位运行的概率仍然较高。
2、华泰固收报告称,近日转债市场呈现几个特征,国九条等对转债标的股更为不利,转债指数调整幅度明显;弱资质低价转债出现踩踏式下跌,引发局部恐慌;不同风格的转债指数表现分化加剧。本轮下跌的源头是股市偏弱叠加弱资质转债“信仰”冲击,并呈现出三个特征:①不少转债跌幅甚至超过正股,主要集中在弱资质低价券或高YTM品种上;②评级层面AA品种跌幅明显高于其他,行业层面光伏链条是重灾区;③大盘和偏股转债跌幅最小,三峡EB2等优质品种甚至还有上涨。
文章转载自:Wind
声明:本网站文章版权归原作者所有,内容为作者个人观点,本网站转载不代表本网站观点态度,也不构成任何投资或建议;部分文章转载时未能与原作者取得联系,若涉及版权问题,敬请联系我们,联系方式: services@huilinbd.com 。本网站拥有对此声明的最终解释权。